Sensor Sverige Select

Nyckelfaktorer i det strategiska arbetet är:

• En aktiv och flexibel tillgångsallokering mellan aktier, räntebärande värdepapper och inlåning i bank - vi tillämpar inga fasta nivåer för respektive tillgångsslag.
• En låg indexering, dvs hög aktiv andel (active share) i aktieportföljen - vi tror att vi kan uppnå en överavkastning i förvaltningen jämfört med index genom att avvika från index.
• En låg diversifiering i vår aktieportfölj - vi är övertygade om att en koncentrerad aktieportfölj, där vi har djupa kunskaper om de företag vi har investerat i, ger högre förväntad avkastning.
• En hög diversifiering i vår ränteportfölj.
• En aktiv riskhantering i portföljen genom allokering mellan tillgångsslagen, men även genom omfördelning av risk inom respektive tillgångsslag.
• En hållbar förvaltning där vi inkluderar hållbara bolag, exkluderar bolag i skadliga branscher, och påverkar de bolag vi investerar i att höja sina ambitioner att bli mer hållbara.

Utgångspunkten för det taktiska arbetet med placeringar är vårt analysarbete där vi arbetar med en top down approach:

• Makroanalys kring konjunkturer, centralbankernas agerande med mera för att förstå marknadstrender och rörelser.
• Sektoranalys för att hitta sektorer som gynnas av marknadstrenderna.
• Företagsanalys för att hitta de bolag som vi förväntar över tid kommer att leverera en hög totalavkastning, dels i form av värdetillväxt i vår aktieportfölj, dels i form av utdelningar på aktier och räntebetalningar från våra räntebärande värdepapper.

Input till analysarbetet är dels egen analys, dels extern analys från betrodda svenska och internationella leverantörer såsom banker, mäklarhus, analysfirmor med flera.